【ＦＰ３級】03金融資産運用設計その１

※旧サイトから移転しました（2015.05.30）
 
いわゆる「投資」の話を中心に。これまで意識的に避けてきた分野なので、私にとっては最大の難所となりそうです。
 
この科目は13項目に分かれています。
 
［１．マーケット環境の理解］
GDPは「国内」であれば「どの国籍の人が稼いでも」加算され、GNPは「日本人」であれば「どの国で稼いでも」加算されるという理解で大丈夫なはず。
 
「売りオペ」と「買いオペ」もよく聞く用語です。私なりにつじつまを合わせてみました。間違っているかもしれません。
 

 
［2.預貯金・金融類似商品等］
「単利」よりも「複利」のほうがお金が増えます。そして、銀行が「預金」で郵便局が「貯金」です。「ゆうちょ」という言葉もありますし。
 
［3.投資信託］
［4.債券投資］
［5.株式投資］
［6.外貨建商品］
当たり前ですが、安く買って高く売ればもうかります。「債券」と「株式」のもっとも大きな違いは、期限があるかないかという点でしょうか。株主になると、原則的には会社の経営に関与することになるのですが、その点についてはあまり問われないようです。
 
そして、「他人から集めたお金で債券や株式の売り買いをして、預かったお金を増やそうとしてくれる」のが、「信託」のイメージです。それぞれかなり細かいので、いつか整理しようと思っています。
 
外国の債券や株式を売り買いするときには、為替レートによる計算と、通貨を交換するための手数料の計算が追加されます。ここもなかなか複雑だったので流しておきました。
 
［7.保険商品］
こちらは２科目目の「リスク管理」で学習します。
 
［8.金融派生商品］
「先物取引」は将来に取引をする約束、「オプション取引」は将来に取引できる権利という感じでしょうか。「スワップ取引」は、二種類の通貨が出てきたら「通貨スワップ」になりそうです。
 
［9.ポートフォリオ運用］
いろいろな商品を買ってリスクを減らそうとすること。どこかで損をしても違うもので取り返せば良し。競馬でたくさんの組み合わせを買うイメージで。
 
［10.金融商品と税金］
もうかったときにかかる税金です。20%が多いのですが、非課税の部分もあります。
 
［11.セーフティネット］
「1,000万円」がポイント。全額補償もあるので注意。
 
［12.関連法規］
「消費者が不利な契約は取り消せる」ことと、「損害を受けたら賠償請求ができる」ことを覚えておきましょう。いずれも条件はあります。
 
［13.金融資産運用の最新の動向］
こちらは例によって全体的に。
 
私自身が苦手とする分野なので、多くの部分を「見送り」としてしまいました。ただ、過去問は自信がないながらも８割以上は正解を選べています。今後、きちんと整理して知識を定着させていきたいところです。